經過混戰，袁帥(王雷 飾)拿到了第一名，滿心歡喜；林世安拿著手中的獎券憤怒不已。杰叔打電話告訴關秉義(牛飄 飾)新的騎師正是林世安安排，關秉義很生氣，給林世安一筆錢后轉身離開。以為自己和弟弟逃過一劫，弟弟也能領到畢業證了；正在喂馬時，被林世安派的人裝到了麻袋里沉了江。幸虧他隨身帶著匕首，用它割開麻袋才從江里死里逃生。這邊袁也(霍政諺 飾)知道袁帥是剛剛跑第一的騎師后，有點擔心，向邱湫、同福、囡囡等人問起袁帥的下落，眾人都焦心不已。　　杰叔也查到了販毒的就是林世安，他及時稟報了關秉義。晚上，世安請關秉義到酒樓吃飯，還闊氣的包下了整個酒樓，想給關秉義賠罪，并借口這事最好只有他們兩個人知道，支開了杰叔。杰叔見狀并沒閑著，撥打電話進行了安排。林世安想知道關秉義怎么處置自己，關秉義決心準備將林世安送往巴西，不再讓他管理商會，當林世安得知關秉義雖然饒恕了自己，不按規矩將自己沉江，但讓自己去巴西，剝奪了自己繼承商會的權利時，沒有退路的林世安頓時翻臉，拿槍指著關秉義。關秉義已料到了他會有此一舉，所以杰叔安排的人，早在暗地里正拿著槍對準著林世安，正要扣動扳機時，袁帥突然沖進來，并失手打死了林世安。　　袁帥告訴關秉義自己就是剛才跑了第一的人，希望關秉義不要追究自己殺人的過錯，正當袁帥向關秉義辯解著說明情況時，租界警察出警了，關秉義讓杰叔用錢賄賂警察，說嫌犯畏罪潛逃了，這才保住了袁帥沒被抓走。　　袁母(伍宇娟 飾)資助一個鄰居錢給孩子看病，沒想到卻被這個鄰居吸毒的丈夫將錢搶走，這讓林母對毒品痛之入骨。巡捕房來人通知袁母袁帥殺人的消息，但袁母卻根本不相信袁帥殺人，袁也跑到關秉義的辦公室大吵大鬧，責怪他言而無信后憤怒離開，關秉義告訴袁帥這一切都是為了將戲做真，自己會給袁也匯錢。　　袁母是個古道熱腸的婦人，她見到鄰居沒錢給孩子治病，給她錢讓她先給孩子治病，沒想到卻被這個鄰居吸毒的丈夫將錢搶走，這讓林母對毒品痛之入骨。袁也說母親又管閑事，哥哥一晚上沒回來也不管。袁母堅信自己兒子不會惹事。這時，巡捕房來人通知袁母袁帥殺人的消息，但袁母卻根本不相信袁帥殺人，袁也跑到關秉義的辦公室大吵大鬧，責怪他言而無信后憤怒離開，關秉義告訴袁帥這一切都是為了將戲做真，自己會給袁也匯錢。　　日本人準備以毒養毒，以毒養戰。石原(康愛石 飾)松野負責這件事。他們想從中國的幫會入手，最好是跟關秉義合作，才能迅速達到目的。但他們深知關秉義的脾性，了解他不會輕易就范，決定從關秉義的女兒關爽(鄧家佳 飾)著手。　　關秉義將袁帥秘密送往香港，讓他避避風頭，袁帥在船上發現關爽帶回來的的馬的腹部有異。關爽回到上海，巡查者開始查關爽的行李，沒有發現異常，這時袁帥偷偷用字條通知杰叔馬有異常，這時，日本人出現了，他們借口檢查違禁品，強行檢查關爽的行李，并用刀切開馬匹的胃，從中發現了鴉片，就要將關爽帶走。關爽說這明明是有人栽贓陷害，日本人讓她指出來陷害者。關爽說不出來，日本人就要把關爽押走，在船上看著這一切的袁帥，將船票護照藏到了船中雜物的縫隙里，然后大叫著等等，走下船來。