人魚浮出水面看到天空中飄著的風燈，縣令金聃齡(李敏鎬 飾)問她叫什么名字，人魚說自己叫世華。金聃齡告訴人魚，他有個過世的妹妹也叫世華，取自燦爛芳華之意。人魚說20年前的夏天，有個少年從漢陽來到海邊祖父家玩耍，少年游泳時不幸溺水，是自己救了他。少年便給人魚取了世華這個名字。從那以后，少年經常到海邊和人魚玩耍，人魚因此第一次嘗到了陸地上食物的味道，也看到了陸地上美麗的事物。少年愛上了人魚，想要和人魚一起生活，但家里已經給他娶了新娘。成親當晚，少年拋下新娘奔波數日到海邊，他跳進海里因為他知道人魚一定會救不會游泳的他，但人魚卻用接吻抹去了少年的記憶，從此少年再也不記得人魚了。金聃齡想起妻子去世時埋怨自己成親當晚逃掉之事，就問人魚，難道自己就是那個少年嗎？　　時間回到現代，海里，沈清(全智賢 飾)親吻了許俊宰(全振序 飾)(樸珍榮 飾)(李敏鎬 飾)，所以他又忘記了跟沈清發生過的一切。許俊宰躺在海灘上聽到耳邊傳來我愛你的聲音，猛得醒了過來。許俊宰不明白自己為什么要從那里跳下來，他看到自己手上戴著一個玉手鐲，旁邊有一顆珍珠卻沒看到。許俊宰坐飛機回韓國，沈清在海里看著漸漸遠去的飛機。　　許俊宰回到家，發現自己家被朋友泰吳霸占了。許俊宰把泰吳收拾了一頓，泰吳追問許俊宰那60億呢？許俊宰不明白他在說什么，泰吳告訴他就是他給自己看的那個玉手鐲，價值60億。許俊宰說不知道什么女人，泰吳讓他別裝了。許俊宰仔細想了很久還是沒能記起來。　　人魚沈清想起許俊宰說要帶自己去首爾，決定去首爾完成約定。半夜 ，許俊宰夢到自己掉進海里耳邊還有人說我愛你，驚醒過來。沈清游到濟州島后找不到方向，就向海上的漁船打聽首爾怎么走。漁民們都以為自己看到了海女。等到了首爾，沈清發現人群比海底的魚還多，發愁怎么才能找到許俊宰。　　許俊宰帶著泰吳和朋友們準備開工。沈清在大街上拉著人詢問誰認識許俊宰，但是沒有人理她。許俊宰的車和路邊的沈清擦肩而過。沈清又累又餓的在街上走著，她看到角落有個女孩被一群大的女孩搶錢就模仿那幾個大女孩攔住了一個小孩子的去路。小孩子告訴沈清搶錢是不對的，她請沈清吃了泡面，還給了沈清錢，小孩子的行為讓沈清很感動。沈清看到又有女孩被欺負時挺身而出。許俊宰和朋友找到追殺他們的老板珍玉，在電梯里許俊宰用珍玉的兒子嚇唬了她，讓珍玉放棄了上訴。許俊宰告訴泰吳這是精神控制的方法。　　沈清在免費提供衣服和食物的地方找到了衣服穿，還認識了一個流浪的女人，她主動要幫沈清找許俊宰。沈清拿著貝殼上了一輛公交車，但她沒有公交卡錢也不夠，幸好司機大叔寬容讓沈清上車了。　　沈清看到海洋館里面的展櫥，竟然偷偷脫了衣服跳了進去，在巨型的玻璃魚缸里游來游去。許俊宰的家里，他的同事車詩雅(申惠善 飾)因為今天是許俊宰的生日就幫他做了很多好吃的，可是跟泰吳相比，許俊宰卻不那么開心。許俊宰想起小時候和媽媽一起過生日的場景，媽媽給他親手做蛋糕帶他去海洋館。　　參觀海洋館的小朋友看到沈清就對媽媽說那是真的美人魚嗎？但媽媽告訴她那是人扮的美人魚，但是離美人魚表演還有30分鐘。小朋友看到沈清把小魚吃掉了就哭著喊媽媽，媽媽說人魚公主和小魚是好朋友。在展櫥里面游泳的沈清看到許俊宰想要喊他，許俊宰卻走開了。游人們看到沈清都以為是美人魚表演于是紛紛拿出手機拍照，海洋館的經理卻為是誰下水大發雷霆。許俊宰收到托馬斯的短信，發現在西班牙時真的有一名女子戴著那個玉手鐲還跟他在一起。海洋館經理讓手下抓住沈清，沈清逃跑時看見了許俊宰。